Profit focused ltd всегда попадает в цель. Профит фактор в трейдинге

Все трейдеры стремятся максимально получить прибыль. Но чтобы объективно оценить свои результаты торговли на Форекс или другого трейдера, его стратегии, нужно чем-то руководствоваться. Критериев, по которым делают оценку, много, но профит-фактор наиболее популярный.

Что такое Профит Фактор

Profit Factor - это один из показателей для оценки эффективности торговой системы. По сути, он показывает соотношение полученной от сделок прибыли за некий временной период к убыткам. Причем рассчитать его не сложно - делится суммарная прибыль за требуемый отчетный период на суммарные убытки за тот же промежуток - это и есть профит-фактор.

Пример для наглядности : за 6 месяцев в терминале трейдера было заключено 154 сделки. Общая прибыль составила $20 904, а сумма убыточных сделок достигла $10 925. Профит-фактор в таком случае будет посчитан так: 20 904 / 10 925 = 1,91. Т. е. за эти полгода получено в 1,91 раза больше прибыли с торговли на Форекс, чем убытков. Все просто.

Но для чего нужен Profit Factor

Нередко с таким понятием трейдерам приходится сталкиваться, когда им нужно протестировать новые торговые стратегии Forex или какие-то автоматические советники. И этот показатель поможет быстро отсеять рискованные варианты, проанализировать их потенциал и выбрать лучшее. Во многих торговых терминалах можно легко и быстро сформировать детализированный отчет по сделкам, где вместе с другими полезными данными указан и Profit Factor.

Собираясь открыть позицию, не стоит надеяться получить прибыль в долгосрочной перспективе, если при расчете профита для сделки он будет соизмерим с потенциально возможными потерями. Собственно, эти позиции лучше не открывать и вовсе.

Profit Factor служит фильтром, благодаря которому трейдер может сразу отсеять не очень эффективные торговые системы.

Ведь если торговать на бирже по ним, то с высокой вероятностью в итоге все закончится сливом депозита.

Минимально допустимое значение Профит Фактора начинается от 1,6.

Если оно получилось меньше - это указывает трейдеру на риск потерять свой депозит в случае торговли по этой стратегии. Показатель прибыльности больше 2 - уже говорит об уверенной торговле на бирже. Чем выше - тем прибыльнее торговая система.

Особенности Profit Factor

Стоит учитывать, что показатель не идеален, так как он не покажет реальный потенциал торгов при малом количестве сделок, из которых было несколько случайных и с большой прибылью. В таких случаях он всегда высокий, но это никак не указывает на надежность стратегии. Чем больше период времени и количество сделок, тем он объективнее. Все же это отличный ориентир для новичков, которые еще не разобрались во всех тонкостях торговли на бирже, и для опытных трейдеров, если нужно быстро оценить ту либо иную стратегию в целом.

Достоверный профит-фактор

С целью получить более точный показатель прибыльности стратегии, то тогда его вычисляют при помощи немного другой формулы. У «достоверного профит-фактора » принцип расчета немного сложнее, но зато он показывает лучше эффективность торговой системы.

Нужно взять суммарный доход всех совершенных сделок и отнять 1 сделку с самой большой прибылью за весь отчетный период. Это значение теперь разделить на сумму общего убытка по сделкам.

Такой подход помогает сгладить показатель, отбросив сделку, которая с большой вероятностью была случайной. Если показатель получился больше 1, то стратегия прибыльная и ее можно рассмотреть более детально.

Если трейдер намерен провести качественный анализ совершенных сделок и в целом потенциал торговой стратегии Forex или ее инвестиционную привлекательность, важно всегда учитывать показатель профит-фактора.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter .

Часто при тестировании новых стратегий торговли на форекс и автоматических советников приходится сталкиваться с таким понятием как profit factor, именно этот показатель как нельзя лучше характеризует эффективность работы трейдера.

Profit factor (профит фактор) – относительный показатель, который показывает отношение полученной прибыли за определенный временной промежуток к убыткам. Рассчитать его довольно просто, для этого делим прибыль за отчетный период на убытки за то же время - прибыль/убытки.

Например, за март месяц в клиентском терминале трейдера было совершено 60 сделок, сумма прибыли по которым составила 7500 долларов, а сумма убытков равняется 3200 долларов. Профит фактор будет равен

То есть за март месяц мы получили в 2,34 раза больше прибыли, чем убытков, данный показатель важен при сравнительном анализе эффективности торговли. Благодаря нему проще найти наиболее эффективную стратегию трейдинга.

При этом можно отметить следующие значения данного показателя:

Если полученный результат больше единицы – вы получили положительный финансовый результат по итогам отчетного периода.

Результат меньше единицы говорит о том, что общая сумма по убыточным сделкам превысила прибыль по прибыльным операциям.

Исходя из особенности расчетов профит фактор не может иметь отрицательное значение, а только нулевое, при нем можно сказать, что трейдер не получил за время работы ни одной прибыльной сделки.

Терминал трейдера позволит вам в автоматическом режиме получить всю необходимую статистику, в том числе и показатель profit factor для этого достаточно просто вывести на экран терминала детализированный отчет.

Конечной целью работы любого трейдера или инвестора является получение прибыли (или, как мы зачастую выражаемся – профита). А профит-фактор – это не что иное, как показатель характеризующий качество этой самой работы по извлечению прибыли из своего торгового капитала.

Этот показатель можно отнести как к результатам работы отдельного трейдера, так и к результатам работы торговой стратегии. Наиболее, пожалуй, известен второй вариант – profit factor по отношению к конкретной торговой стратегии.

Если вам приходилось работать с тестерами стратегий, то вы наверняка сталкивались с этим параметром, так как он является одним из определяющих критериев итоговой оценки торговой стратегии. Например, в тестере стратегий торгового терминала МТ4 (в русскоязычной его версии), этот параметр назван прибыльностью и его значение равно отношению общей прибыли к общему убытку (абсолютному его значению).

Аналогичным образом, понятие можно применить и к работе отдельного трейдера, и к работе целого инвестиционного фонда. Суть его остаётся та же и значение его представляет собой всё то же отношение суммарной прибыли к суммарным убыткам.

В общем случае значение профит-фактора рассчитывается по следующей формуле:

Profit Factor = ΣP / ΣL , где

ΣP – сумма прибыли по всем сделкам;

ΣL – сумма убытка по всем сделкам.

Если применять данный показатель к работе трейдера, то он покажет её качество, что называется, постфактум. То есть, образно говоря, трейдер получит оценку своей работу тогда, когда и так уже будет понятно, что она проведена далеко не на высшем уровне.

С этой точки зрения, наиболее перспективно применять рассматриваемый показатель к оценке торговых систем (на этапе тестирования и выбора наиболее подходящей). В этом случае, трейдер может заранее прогнать систему на достаточно больших выдержках исторических данных и определить её профит-фактор с достаточной степенью точности. Что в дальнейшем даст ему представление о том, чего можно будет ожидать от той или иной тестируемой торговой системы в будущем.

Пример расчёта

Давайте рассмотрим простой пример. Допустим, трейдер провёл десять сделок (количество сделок так мало исключительно для простоты приводимого примера, в реальности же, для получения достоверного результата необходимо брать в расчёт минимум от 100 сделок), результаты которых приведены ниже:

• Первая сделка: +1000 рублей
• Вторая сделка: -500 рублей
• Третья сделка: +850 рублей
• Четвёртая сделка: +920 рублей
• Пятая сделка: – 1000 рублей
• Шестая сделка: -950 рублей
• Седьмая сделка: +1100 рублей
• Восьмая сделка: -300 рублей
• Девятая сделка: -400 рублей
• Десятая сделка: +550 рублей

Суммируем все прибыли: 1000+850+920+1100+550 = 4420 рублей

Суммируем все убытки: 500+1000+950+300+400 = 3150 рублей

А теперь рассчитаем искомый коэффициент:

Profit factor = 4420/3150 = 1.4

Как видно из проведённого расчёта, найденное значение показателя ниже допустимого (1.4<1.5), а потому рассматриваемая торговая система нуждается в доработке. Ещё раз повторюсь, что десять сделок (как в нашем примере) для реальной оценки торговой системы это очень-очень мало.

Вычисление достоверного значения профит-фактора

Иногда бывает так, что итоговый результат работы трейдера обусловлен больше везением, нежели его профессиональными навыками. Например, если львиная доля прибыли была получена в одной сделке благодаря исключительно благоприятному стечению обстоятельств. В этом случае итоговая прибыль также превышает итоговый убыток, а значение профит-фактора, соответственно, тоже показывает хорошее значение (больше 1.5).

Для того чтобы исключить из расчётов профит-фактора чистое везение, оценивая с его помощью исключительно профессионализм трейдера, было введено понятие достоверного профит-фактора (англ. reliable profit factor ).

Достоверное значение профит фактора вычисляется по аналогии с его обычным значением, только из суммарной прибыли по всем сделкам вычитается прибыль по самой выгодной из них:

Reliable Profit Factor = (Σ P – Pmax) / Σ L , где

Pmax – прибыль трейдера по лучшей из сделок, в рассматриваемом периоде.

Таким образом, делается попытка нивелировать влияние случайностей. Ведь, как говориться, стабильность – признак мастерства. То есть, в том случае если профит трейдера получен за счёт мастерства, то его прибыльные сделки будут мало отличаться друг от друга по своему результату (результат будет относительно стабильным). А если в игру вступил случай, то одна или несколько сделок трейдера могут сильно превосходить все остальные.

Значение достоверного профит-фактора, естественно, будет ниже значения рассчитанного по первой из вышеприведённых формул. И если обычное его значение не должно опускаться ниже 1.5, то достоверное значение считается приемлемым в том случае, если оно выше единицы. В обратном случае результаты работы будут считаться неудовлетворительными и необходимо будет кардинально пересмотреть тактику или стратегию своей торговли (или алгоритм торговой системы).

Как повысить значение профит-фактора

Для того чтобы повысить значение рассматриваемого коэффициента существуют два очевидных пути:

1. Увеличить вероятность заключения прибыльных сделок;
2. Увеличить прибыль (или, соответственно, уменьшить убыток) по каждой отдельной сделке.

В первом случае, для увеличения профит-фактора необходимо улучшать свою торговую систему с точки зрения технического и фундаментального анализа рынка. Можно внедрять вспомогательные индикаторы или учитывать новые фундаментальные факторы, повышая, таким образом, статистическую вероятность того, что каждая из заключаемых сделок будет потенциально прибыльной.

В этом случае даже при равных значениях Take Profit и Stop Loss , можно находиться в прибыли (и иметь к-т profit factor > 1.5) только за счёт большего количества прибыльных сделок.

Во втором случае речь идёт о сдвиге баланса прибыль/убыток в сторону трейдера путём изменения соотношения Take Profit/Stop Loss . В этом случае можно находиться в прибыли даже в том случае, когда убыточных сделок больше чем прибыльных.

Предположим, что в каждой отдельной сделке значение Take Profit равно значению Stop Loss , или, другими словами, прибыли равны убыткам. Теперь, если рассматривать гипотетическую серию таких сделок совершаемых в случайном порядке, то при их числе, стремящемся к плюс бесконечности, соотношение прибыльных к убыточным, будет стремиться к 50/50. Соответственно, значение коэффициента , при этом, будет стремиться к единице.

В данном случае, логично предположить, что изменение соотношения Take Profit/Stop Loss должно привести к увеличению соотношения . Если считать, что при этом, соотношение прибыльных сделок к убыточным будет оставаться неизменным, то будет расти в той же пропорции что и Take Profit/Stop Loss . То есть, для увеличения профит-фактора следует увеличивать заложенные в систему значения Take Profit и (или) уменьшать Stop Loss .

Однако, при этом, следует учитывать тот факт, что слишком большое увеличение соотношения Take Profit/Stop Loss неизменно приведёт к тому, что количество убыточных сделок увеличится (а это, в свою очередь, приведёт обратно к уменьшению значения ). Смотри рисунок выше.

Заключение

Таким образом, мы рассмотрели с вами один из важнейших критериев эффективности торговой системы трейдера. Данный показатель позволяет навскидку оценить результаты тестирования той или иной торговой системы и сразу отбросить все те из них, для которых его значение оказалось ниже допустимой величины (1.5).

Для получения максимально достоверного значения профит-фактора необходимо брать к рассмотрению достаточно большие серии торговых сделок (как по числу сделок, так и по протяжённости серии). Чем больше сделок лежит в основе рассчитываемого коэффициента, и чем больший временной интервал они отражают – тем он (коэффициент) более достоверен.

Судите сами, одно дело, когда трейдер провёл пять сделок, получил три профита и два «лося», затем рассчитал свой показатель и получил значение 1.5. И совсем другое дело, когда такое же самое значение коэффициента будет получено на основании 1000 сделок. Ведь в первом случае, следующие пять сделок могут в корне изменить итоговое значение рассчитываемого показателя, а во втором – следующая тысяча сделок вряд ли будет сильно отличаться по своему качеству от предыдущей.

Может проанализировать потенциал открытия или закрытия позиций друг относительно друга и выбрать лучший вариант - с минимальными рисками и максимальной доходностью. Критериев, по которым осуществляется оценка, на самом деле много. При этом наибольшей популярностью пользуется так называемый профит-фактор.

Суть профит-фактора

Расчет весьма прост – необходимо просуммировать все прибыльные и убыточные сделки. В дальнейшем с помощью полученного показателя можно оценить, насколько прибыльной является выбранная система. Считается, что оптимальное значение профит-фактора – не меньше 1,6. При этом все, что выше, говорит об эффективности стратегии, а все, что ниже – о повышенных рисках.

Если говорить более простыми словами, то профит-фактор представляет собой соотношение между размерами ордеров тейк-профит и стоп-лосс. Если или трейдер планирует получить , которая соизмерима с вероятными убытками, то такую сделку лучше не совершать вовсе. Данный фильтр очень хорош тем, что с его помощью можно сразу же отсеять наиболее рискованные варианты.

Достоверный профит-фактор

Более точным показателем считается так называемый «достоверный профит-фактор». Его основное преимущество – максимальное соответствие существующим реалиям.

Вычислить параметр проще простого – из суммарного дохода всех сделок – S
(Pi) вычитается одна наиболее прибыльная - Pmax. Итоговый результат остается поделить на валовый убыток – S(Li) (здесь необходимо просуммировать все потери).

Оптимальным считается вариант, когда достоверный профит-фактор оказывается больше единицы. Важно также отметить, что при выполнении расчетов одну наиболее прибыльных сделок необходимо отбросить. Зачем это делается? Причиной большого дохода могло стать либо удачное стечение обстоятельств, либо же качественная работа стратегии. Но в большинстве случаев свою роль играет именно удача.

Таким образом, при расчете достоверного профит-фактора можно исключить счастливые случайности. Если в ходе анализа показатель профита больше единицы, то систему можно считать наиболее эффективной.

Но вышеуказанные показатели – это еще не все, что можно учитывать при расчете. В частности, большинство трейдеров старается рассчитывать процент сделок, как убыточных, так и прибыльных. Принято считать, что чем больший процент выигрышных сделок, тем лучше. Но это не совсем так. Часто бывает, что сначала идут убыточные сделки с незначительными потерями, а потом – сделки с крупными выигрышами. Такая система также считается прибыльной.

Есть ли необходимость вести дневник трейдера ?

К сожалению, без записи реальных показателей сделок, трейдер не сможет произвести точный расчет показателей эффективности системы. При наличии дневника много проще делать корректировки, вносить новые параметры и снова производить расчет. Такой подход позволяет с максимальной точностью высчитывать важные данные и в дальнейшем.

Стоит ли всегда придерживаться профит фактора с размером 1.6?

Данный параметр считается минимально допустимым. Его снижение говорит лишь об уменьшении прибыльности сделок и общем увеличении рисков трейдера.

Об оценке показателей торговых систем, в которой мы разобрали первую часть параметров. Эта заметка является по своей сути второй в серии и речь сегодня пойдет о таких показателях как: «Профит фактор», «Фактор восстановления» и «Коэффициент выйгрыша». Начнем по порядку.

ПФ (profit factor ) — это показатель, который отражает прибыльность вашей торговой системы, а так же в какой-то мере (косвенно) позволяет судить о ее стабильности, через интерпретацию превосходства прибыли над убытком. Математически расчет представляет собой отношение суммы всех прибыльных сделок ко всем убыточным. Чем выше это число, тем лучше.

Фактор восстановления

Этот показатель представляет собой отношение абсолютной прибыли к максимальной просадке. С его помощью можно судить о скорости выхода системы из просадки, чем он выше — тем быстрее система способна выйти из убытка.

Я считаю этот параметр одним из ключевых, по которому можно судить о надежности всей системы и обязательно принимаю его во внимание. Бытует мнение, что системы имеющие показатель ниже 4 — представляют повышенную опасность.

Коэффициент выигрыша

Является значением, показывающим отношение средней прибыльной сделки к средней убыточной - отражает во сколько раз средняя прибыль больше среднего убытка. Особенно важный показатель для систем, которые имеют очень низкий процент положительных сделок. В основном носит «психологический» характер, поскольку не каждый трейдер может выдержать большую серию убыточных сделок.

В заключение

Это все показатели, о которых я хотел рассказать вам сегодня, поэтому подведу небольшой итог.

Наверняка вы уже поняли, что оценивать торговую систему только по одному из представленных критериев - глупо. Во внимание следует принимать каждый из них.

Обычно вопрос о выборе «главного» из них встает особенно остро при выборе из версий системы, которые вы получили в результате оптимизации. Какую лучше выбрать: более прибыльную или может менее рисковую (с меньшей максимальной просадкой)? К сожалению, единственно верного ответа здесь нет и быть не может. В итоге каждый сам вырабатывает свои собственные правила, на основании которых будет принимать решение.

От себя хочу добавить, что обычно, система максимально приближенная к медиане имеет очень высокий «Фактор восстановления» , а значит от нее можно ожидать и более стабильной работы.

На сегодня это все, что я для вас подготовил. Не забудьте подписаться на обновления блога — впереди еще очень много интересных статей. До встерчи!

P.S. Если вы хотите больше узнать о том, как создавать такие системы в TSLab, а так же пройти весь путь до запуска своего первого робота на Московской бирже — рекомендую пройти обучение вот здесь .