Conceptos básicos de las actividades de los bancos centrales brevemente. Los bancos centrales y los fundamentos de sus actividades.
En el proceso de evolución de las relaciones capitalistas, no hubo una distinción clara entre bancos centrales (emisores) y comerciales. Estos últimos practicaban ampliamente la emisión de billetes como una de las fuentes de movilización de capital. A medida que se desarrolló el sistema crediticio, el proceso de centralización de la emisión de billetes tuvo lugar en unos pocos grandes bancos comerciales, como resultado de lo cual el derecho de monopolio a emitir billetes se asignó a un banco. Dicho banco se denominó banco emisor o nacional, y más tarde, banco central (BC), que correspondía a su posición en sistema de credito.
El primer banco central fue el Riksbank, el Banco Central de Suecia, formado en 1668. En 1694, el Banco de Inglaterra surgió cuando el gobierno inglés necesitaba un gran préstamo para hacer la guerra con Francia, para cuya emisión varios comerciantes de Londres se unieron en un banco privado por acciones. Por el servicio prestado al gobierno, recibieron el derecho exclusivo de emitir billetes que podían canjearse libremente por oro. Los billetes que emitieron se convirtieron en un medio de pago común y entraron en la circulación de pago en Inglaterra. La Carta Real de 1694 asignó al Banco de Inglaterra el papel de banco central y los principios de su funcionamiento. La regulación legislativa fue establecida por la Ley Robert Peel de 1844.
Según el tipo de propiedad del capital, los bancos centrales se dividen en estatales, por acciones y mixtos. Los bancos centrales individuales se crearon inicialmente como de propiedad estatal. Por ejemplo, el Banco Federal Alemán (Deutsche Bundesbank), creado en 1957, su predecesor, el Reichsbank (1875), creado en 1990. El Banco Central de la Federación de Rusia (Banco de Rusia), su predecesor, Banco estatal(1860).
El proceso de nacionalización de los bancos centrales, que anteriormente tenían el estatus de bancos por acciones, recibió un gran desarrollo en la era del capitalismo monopolista de Estado. Se ha acelerado la nacionalización de los bancos por acciones crisis económica 1929-1933 y segundo guerra mundial, lo que fortaleció las tendencias del desarrollo económico de monopolio estatal. En 1938 se formó el Banco Estatal de Canadá, en 1942 el Banco de Japón, en 1946 el Banco de Inglaterra y el Banco de Francia.
El banco central por acciones más famoso es la Reserva Federal de los Estados Unidos, establecida por la Ley de la Reserva Federal en 1913. El capital de los Bancos de la Reserva Federal se forma a partir de las aportaciones de acciones de los bancos comerciales privados que se han convertido en miembros de la Reserva Federal. A pesar de que el Sistema de la Reserva Federal está formado por accionistas, es uno de los más importantes. agencias gubernamentales, cuyo liderazgo es designado por el presidente del país.
Los bancos en los que el sector privado participa en el capital junto con el Estado se clasifican como bancos centrales mixtos. Entre ellos se puede destacar el Banco de Japón, fundado en 1882. Según la ley de 1942, sólo el 55% del mismo capital autorizado pertenece al estado. El Estado también posee el 50% del banco nacional de Bélgica.
Actualmente, en casi todos los países, los sistemas crediticios están encabezados por banco central, aunque existen excepciones a la práctica publicada. Así, en algunos países no hay bancos centrales y las funciones de emisión son realizadas por instituciones especialmente creadas, por ejemplo la Oficina circulación de dinero(Junta de Moneda) en Singapur, Agencia de Cambio Extranjero en Arabia Saudita. Existe la práctica del funcionamiento de un banco central, que actúa como centro de emisión para varios estados. Por ejemplo, el Banco de los Estados de África Central desempeña simultáneamente las funciones de banco central en cinco países africanos: Gabón, Camerún, Congo, República Centroafricana y Guinea Ecuatorial, en cada uno de los cuales tiene su propia sucursal.
EN estado moderno El banco central es un elemento clave de su sistema financiero y crediticio. Actúa como conductor de la política monetaria oficial. politica de credito. La política monetaria junto con la política fiscal es la base regulación gubernamental economía.
Desde una perspectiva histórica, los bancos centrales se formaron como sociedades anónimas dotado de poderes especiales. El término "banco central" significaba el banco más grande que formaba el núcleo sistema bancario. Posteriormente, los bancos centrales monopolizaron determinadas funciones. Y luego los estados nacionalizaron los bancos centrales (se podría mantener el estatus de accionista, como, por ejemplo, el Banco de Italia o Banco nacional Australia).
El capital del banco central suele ser propiedad del Estado, pero los bancos comerciales y otros también pueden ser accionistas. instituciones financieras. En comparación con los bancos comerciales, los bancos centrales no difieren en la escala de su capital, operaciones y balances, ya que sus funciones y métodos de influencia en el sistema bancario han sido modificados. Al mismo tiempo, su esencia como bancos no ha cambiado y radica en la mediación entre el Estado y el resto de la economía, en la regulación de los flujos de crédito.
El Banco Central rinde cuentas ante el parlamento o una comisión parlamentaria especial. Su administrador no es parte del gobierno. El nombramiento del gobernador del banco central puede ser realizado por el monarca, el presidente o el parlamento, pero el gobierno, basado en una mayoría parlamentaria, tiene derecho a nominar a su propio candidato. En algunos países (Dinamarca, Finlandia, Noruega) no hay límite para el mandato de la alta dirección del banco central. En otros estados, su nombramiento es por un período prolongado, por ejemplo, por 7 años (en Irlanda, Australia, Canadá, Países Bajos, 8 años) en Alemania.
La independencia del banco central determina su papel en los procesos económicos y políticos del país. Independencia económica Asume la capacidad del banco central para utilizar las instituciones a su disposición sin restricciones significativas. Su independencia política determinado por el nivel de independencia en las relaciones con las autoridades administracion publica a la hora de elegir e implementar la política monetaria.
El criterio de independencia de los bancos centrales para resolver cuestiones de política monetaria, teniendo en cuenta diversos factores objetivos y subjetivos, determina su clasificación.
A factores subjetivos incluir la relación existente entre el banco central del país y el gobierno, teniendo en cuenta los contactos informales de los administradores.
A factores objetivos Las evaluaciones de la independencia de los bancos centrales incluyen:
- participación estatal en el capital del banco central y en la distribución de beneficios;
- procedimiento para nombrar (seleccionar) la dirección del banco;
- el grado en que las metas y objetivos del banco central se reflejan en la legislación;
- el derecho del Estado a intervenir en la política monetaria;
- normas que regulan la posibilidad de financiación directa e indirecta gasto gubernamental el banco central del país.
El primer factor de evaluación objetiva al realizar. monetario La política no afecta significativamente la independencia del banco central. El segundo factor que determina el procedimiento para seleccionar (nombrar) y revocar a los líderes del banco central afecta el grado de su independencia política de los órganos gubernamentales. El tercero determina marco legislativo Libertad de funcionamiento del banco central.
La legislación de varios países proporciona sólo una formulación general de las tareas del banco central, que no es esencial para determinar el grado de su independencia. El establecimiento por ley de las metas y objetivos del banco central juega un papel secundario en la determinación del grado de su independencia.
El cuarto factor, que establece los derechos del Estado a intervenir en la política monetaria, tiene una influencia decisiva en la independencia política del banco central.
El quinto factor de la independencia del banco central implica restricciones legislativas a los préstamos gubernamentales y afecta tanto su independencia económica como política. Sólo importa si existe un sistema de financiación directa del banco central a los gobiernos. Un sistema similar opera en la mayoría países desarrollados.
El banco central de cualquier estado ocupa un lugar especial en el sistema crediticio y financiero. A diferencia de los bancos comerciales y otras instituciones de crédito, el banco central es una agencia gubernamental responsable del volumen de oferta monetaria y crédito otorgado a la economía en su conjunto. El surgimiento de los bancos centrales se remonta a mediados del siglo XIX y principios del XX, ya que fue durante este período que los gobiernos de la mayoría de los países asignaron legalmente el control sobre la emisión de dinero en circulación a ciertos bancos. La institución del banco central se formó gradualmente y pasó bastante largo periodo evolución.
Es difícil decir dónde y cuándo apareció por primera vez el banco central. Algunos economistas consideran que la fecha de creación del banco, que posteriormente pasó a desempeñar las funciones de banco central, es el comienzo. De acuerdo con este criterio, el primer banco central fue el Riksbank, el Banco de Suecia, fundado en 1668. El Banco de Inglaterra fue fundado en 1694, el Banco de Francia, en 1800.
La importancia del banco central es que es responsable de realizar política monetaria y la estabilidad del sistema bancario en su conjunto. Desde este punto de vista, el marco temporal para el surgimiento y formación de los bancos centrales se traslada a una fecha posterior. Por ejemplo, el Banco de Francia recién asumió la responsabilidad de la política monetaria en 1945, después de su nacionalización. Mucho antes, las funciones del banco central comenzaron a ser desempeñadas por el Banco de Inglaterra, sin dejar de ser banco por acciones. La nacionalización en 1946 le dio amplios poderes para controlar las actividades de otros bancos. Como regla general, los bancos centrales europeos tardaron un período de tiempo bastante largo, hasta la década de 1940. realizó simultáneamente las funciones de bancos ordinarios, abriendo cuentas para clientes privados, prestando valores proporcionando a otros servicios bancarios empresas comerciales e industriales y particulares. A lo largo de la evolución, su actividad comercial fue disminuyendo gradualmente. A diferencia de los europeos, en 1913 se creó un banco central estadounidense único en la forma del Sistema de la Reserva Federal específicamente para desempeñar funciones económicas generales.
Ha habido una tradición de considerar las características del banco central nacional en comparación con el Banco de Inglaterra, que sirve como una especie de estándar. La formación de la institución del banco central en Inglaterra tuvo un impacto bastante notable en la creación de bancos centrales en otros países. Además, se cree que las bases de la teoría monetaria las sentaron economistas que discutieron los problemas de la banca y la política monetaria inglesas. Por tanto, sin desmerecer la experiencia de los países de Europa continental y de Estados Unidos, que en muchos sentidos resulta más interesante, utilizaremos la misma lógica, sobre todo porque una mirada al modelo inglés puede ser útil para comprender la papel que desempeñan los bancos centrales en los sistemas financieros modernos.
Si en 1900 existían bancos centrales en 18 países (había 30 estados independientes en el mundo), en 2000 existían en más de 170 países. A pesar de los acontecimientos históricos y características económicas, el papel de los bancos centrales varios paises Corresponde esencialmente al modelo inglés clásico, aunque se adopta una terminología ligeramente diferente. El Banco Central desempeña las funciones de organismo estatal para la conducción de la política monetaria, banco de bancos y banco del gobierno. Sin embargo, no es sólo una cuestión de terminología. A lo largo de la evolución, las funciones del banco central no han permanecido sin cambios. En el pasado, la esencia del control monetario era proporcionar dinero a la economía. El banco central tuvo que dar elasticidad al dinero y reservas bancarias, es decir, cambiar la oferta de dinero en respuesta a cambios en la demanda de dinero de sectores reales economía. Actualmente, el banco central es visto como la institución responsable de desarrollar e implementar la política monetaria, cambiando la oferta de dinero para lograr objetivos económicos, como crecimiento económico, estabilidad de precios y contención de la inflación.
La función del banco de bancos es más amplia que la de prestamista de última instancia en una situación crítica. Los bancos realizan pagos y liquidaciones a través de cuentas corresponsales abiertas en el banco central. Red de asentamiento El banco central no es la única manera de conducir pagos no en efectivo. Sin embargo, al regular el proceso de pago y supervisar a los bancos, el banco central asegura operaciones fluidas y garantiza la estabilidad del sistema financiero.
El papel del banco central como banco del gobierno también ha sufrido ciertos cambios. Históricamente, desde sus inicios, los bancos centrales han recaudado recursos para financiar el gasto público. El Estado recibió prima de emisión gracias al derecho exclusivo y monopólico del banco central de crear dinero, así como a los beneficios de actividades comerciales frasco. Actualmente, los bancos centrales conceden pocos préstamos a los gobiernos. En muchos países, incluida Rusia, existen restricciones legislativas al derecho del banco central a otorgar préstamos al gobierno para financiar el déficit presupuestario, comprar valores gubernamentales durante su colocación inicial y también realizar transacciones bancarias con personas distintas a organizaciones bancarias. La actividad emisora del banco central está determinada más por los objetivos de la política monetaria que por consideraciones de señoreaje. Los bancos centrales desempeñan principalmente las tareas del llamado agente fiscal del Estado, es decir, mantienen cuentas de tesorería y gestionan la deuda pública.
Una cuestión política clave es hasta qué punto la responsabilidad de las tres funciones debería recaer en una sola institución. En 1995, se llevó a cabo un análisis exhaustivo de los argumentos a favor y en contra de la separación de las funciones de política monetaria y supervisión bancaria y no se encontraron argumentos convincentes a favor de ninguno de los modelos, consistente con el hecho de que aproximadamente la mitad de los 27 países estudiados separaban estas funciones entre varias instituciones gubernamentales, otorgando al banco central sólo la responsabilidad de la estabilidad de precios y uniendo la otra mitad.
El Banco Central es un privilegiado y elitista institución financiera, dotado de las funciones de órgano administrativo y de banco.
Los bancos centrales deben su creación al Estado con su poder político y objetivos económicos. El papel especial del banco central es que, combinando elementos de mercado y no de mercado, ayuda al Estado a redistribuir flujos de efectivo, recursos financieros de tal manera que aumenten los ingresos presupuestarios.
Hay dos formas conocidas de crear bancos centrales:
Fijación histórica de la función. problema de dinero para la institución de crédito más grande;
Establecimiento por parte del Estado de un banco emisor.
La aparición de los primeros bancos centrales se remonta a finales del siglo XVII. En ese momento, las funciones del banco central no eran diferentes de las de un banco normal, con la excepción de otorgar préstamos al gobierno.
El Riksbank sueco (1668) y el Banco de Inglaterra (1694) son reconocidos como los bancos centrales más antiguos del mundo.
El proceso de monopolización de la función de emisión de dinero por parte de los bancos centrales llevó mucho tiempo y se completó en la mayoría de los países del mundo a finales del siglo XIX y principios del XX. En 1844 se concedió legalmente al Banco de Inglaterra el monopolio sobre la emisión de billetes.
Entre los países económicamente desarrollados del último cuarto del siglo XIX. solo estados unidos no tenia organización centralizada sistema bancario. En 1913, más de 20.000 bancos operaban en su territorio, de los cuales unos 7.000 tenían derecho a emitir billetes.
La concentración de las actividades emisoras en el banco central lo colocó en una posición privilegiada en mercado de dinero, permitió influir intencionadamente en la oferta y la demanda de recursos financieros. Como resultado, comenzaron a desarrollarse nuevas funciones y operaciones del banco central, no típicas de otras instituciones de crédito.
A medida que se intensificó la desmonetización del oro, los bancos centrales utilizaron cada vez más métodos nuevos para frenar la inflación, asumiendo la función de frenarla, comenzaron a controlar y pronosticar el crecimiento de la oferta monetaria.
Los economistas continúan discutiendo el grado de independencia de los bancos centrales respecto del Estado. La independencia del banco central se entiende como una forma especial de control estatal sobre el estado de esta zona del país. En muchos sentidos, el nivel de independencia de los bancos emisores individuales estuvo influido por características nacionales sistema de crédito estatal y problemas de control estatal sobre los flujos financieros.
En la práctica mundial, existen cuatro modelos de interacción entre el banco central y otras autoridades: poder estatal en el ámbito de la política monetaria. Primero: el banco central implementa la política monetaria desarrollada por el gobierno (Francia, Italia). Segundo: organismos gubernamentales tienen el derecho de instruir al banco central en esta área de actividad (Rusia, Japón). En tercer lugar: según las leyes del país, el banco central está obligado a apoyar la política económica del gobierno; al mismo tiempo, las agencias gubernamentales no tienen el derecho de interferir en la política monetaria del banco emisor. Cuarto: el banco central es independiente del gobierno y conduce la política monetaria de forma independiente.
También existen ciertas peculiaridades en las cuestiones de responsabilidad de los bancos centrales en la práctica mundial. Federal sistema de respaldo Estados Unidos es responsable ante el Congreso. El Banco Nacional de Francia rinde cuentas ante el Tribunal de Cuentas del Parlamento; En materia de personal, a la hora de elaborar un proyecto de distribución de utilidades bancarias se requiere la aprobación del Ministro de Economía y Finanzas. El Ministro de Finanzas de Canadá tiene la autoridad (previa consulta con el gobierno) para dar instrucciones específicas al Banco de Canadá sobre política financiera.
El director del banco es designado (elegido) entre candidatos propuestos por el gobierno, como en el Reino Unido, Estados Unidos, Suiza, Francia, Japón, o por el banco central, como en Italia y los Países Bajos.
En la mayoría de los países del mundo, los bancos centrales son propiedad del Estado. En algunos países (EE.UU., Suiza, Sudáfrica, Japón), sus fundadores y accionistas pueden ser bancos comerciales y otras entidades legales y individuos. Varios bancos centrales tienen derecho a establecer estimaciones de costos de forma independiente (sin supervisión gubernamental). En Francia, un presupuesto aprobado por el banco central puede ser rechazado por el parlamento; en Estados Unidos, es posible su control posterior por parte del Estado.
El papel del banco central en la economía del estado está determinado por su estatus legal y sus formas de relación e interacción con el gobierno y los bancos comerciales. Los bancos centrales modernos, por regla general, se crean en forma de sociedad anónima o entidad pública administrativa independiente (corporaciones públicas). Así, el Sistema de la Reserva Federal de Estados Unidos es una agencia independiente, que a su vez es una de las agencias administrativas federales; Banco Nacional de Austria - sociedad anónima con régimen administrativo especial.
Las tareas y funciones del banco central en la mayoría de los países del mundo están definidas en varias leyes: la Constitución, las leyes sobre el banco central del país, bancario. Las principales tareas del banco central incluyen:
Desarrollo e implementación de la política monetaria como un conjunto de funciones para asegurar poder adquisitivo dinero, apoyo política económica gobiernos (para promover el crecimiento económico a largo plazo, frenar la inflación, regular el empleo, igualar la balanza de pagos);
Supervisión del sistema crediticio;
Organización del funcionamiento sistema de pago y supervisión sobre ella.La tendencia mundial es construir sistemas nacionales de liquidación bajo el control y supervisión del banco central a través de una única cuenta corresponsal abierta en él, fortaleciendo las funciones autorizadas del banco central para regular los sistemas de pago..
- < Назад
- Adelante >
Desde el punto de vista de la propiedad del capital, los bancos centrales se pueden dividir en: estatales, por acciones y mixtos.
bancos estatales- estos son bancos cuyo capital pertenece al estado.
Algunos bancos centrales se crearon inicialmente como bancos estatales. Por ejemplo, el Banco Federal Alemán (Deutsche Bundesbank), creado en 1957, al igual que su predecesor, el Reichsbank (1875). Entre estos bancos centrales se incluye el creado en 1860. Banco Estatal, que más tarde se convirtió en el banco central emisor de Rusia. Otros bancos centrales fueron primero privados (como el Banco de Inglaterra (1694), el Banco de Francia (1800) y luego fueron nacionalizados.
bancos por acciones- bancos, cuyo capital eran las aportaciones de los fundadores.
Un destacado representante de los bancos centrales por acciones es el Sistema de la Reserva Federal de los Estados Unidos (FRS), establecido por la Ley de la Reserva Federal en 1913. El capital de los Bancos de la Reserva Federal se forma a partir de las contribuciones en acciones de los bancos comerciales privados que se convierten en miembros del FRS. A pesar de la forma conjunta de la organización, la Reserva Federal es una de las instituciones gubernamentales más importantes, cuyo liderazgo es designado por el presidente del país.
Los bancos centrales mixtos son bancos en los que el sector privado participa en el capital junto con el estado.
Entre los bancos centrales de este grupo, por ejemplo, se encuentra el Banco de Japón, fundado en 1882. Según la Ley de 1942, sólo el 55% del capital autorizado del banco pertenece al estado.
120. El concepto de las tareas y funciones del Banco Central y su desarrollo en condiciones modernas
Tradicionalmente, el banco central tiene cinco tareas principales. El Banco Central pretende ser:
El centro emisor del país, es decir. disfrutar de un derecho de monopolio para emitir billetes;
Banco de bancos, es decir realizar transacciones no con clientes comerciales e industriales, sino principalmente con bancos de un país determinado: almacenar sus reservas de efectivo, cuyo monto está establecido por la ley, otorgarles préstamos (prestamista de última instancia), ejercer supervisión, apoyar nivel requerido estandarización y profesionalismo en el sistema crediticio nacional;
Banquero del gobierno, para ello debe apoyar al estado. programas económicos y colocar valores gubernamentales; proporcionar préstamos y cumplir transacciones de liquidación para el gobierno, almacenar reservas (oficiales) de oro y divisas;
El principal centro de liquidación del país, que actúa como intermediario entre otros bancos del país al realizar pagos no monetarios basados en la compensación de reclamaciones y obligaciones mutuas (compensaciones);
El organismo regula la economía utilizando métodos monetarios.
El Banco Central desempeña las siguientes funciones principales:
· ejerce un monopolio de emisión legalmente establecido en relación con los billetes (nacional dinero de credito), que son los medios finales generalmente aceptados para pagar las obligaciones de deuda;
· es un “banco de bancos” (los bancos comerciales están obligados a mantener parte de sus reservas de efectivo en el banco central; estas reservas son de naturaleza obligatoria). El banco central fija un ratio mínimo reservas requeridas con las obligaciones de los bancos sobre pasivos;
· es el banquero del gobierno (en él se abren cuentas del gobierno y de los departamentos gubernamentales, a veces el banco central realiza la ejecución de efectivo presupuesto estatal);
· lleva a cabo la regulación monetaria y garantiza la estabilidad moneda nacional. La gestión del valor del dinero se produce a través de la gestión. oferta monetaria(volumen de dinero). como herramientas política monetaria Para gestionar la oferta monetaria, los bancos centrales utilizan: una política de reservas mínimas; política de descuentos y casas de empeño; Política de mercado abierto.
Banco de Rusia:
· en cooperación con el Gobierno de la Federación de Rusia, desarrolla e implementa una política monetaria estatal unificada destinada a garantizar la estabilidad del rublo;
· emite dinero en efectivo de manera monopolística y organiza su circulación;
· es el prestamista de última instancia de las entidades de crédito, organiza un sistema de refinanciación;
· establece reglas para realizar pagos en el territorio Federación Rusa; llevando a cabo operaciones bancarias, contabilidad y presentación de informes para el sistema bancario;
· lleva a cabo registro estatal organizaciones de crédito; expide y revoca licencias de instituciones y organizaciones de crédito involucradas en su auditoría;
· realiza todo tipo de operaciones bancarias;
· lleva a cabo el control y la regulación de divisas, incluidas las operaciones de compra y venta moneda extranjera;
· determina el procedimiento para las liquidaciones con países extranjeros;
· participa en el desarrollo de la previsión de la balanza de pagos del país y organiza su preparación;
· realiza análisis y previsiones del estado de la economía, monetaria y de las relaciones monetarias del país.
Las principales funciones del Banco de Rusia son la concesión de licencias para actividades bancarias, el control de las actividades de las instituciones de crédito y la implementación. regulación monetaria Y control de cambios. Actualmente, el Banco de Rusia aplica una política estricta para revocar licencias para operaciones bancarias a instituciones de crédito en los siguientes casos:
· establecer la falta de fiabilidad de la información sobre cuya base se emitió la licencia;
· retrasos en el inicio de las operaciones bancarias previstos en la licencia durante más de un año a partir de la fecha de su emisión;
· establecer hechos de falta de fiabilidad de los datos presentados;
· realizar operaciones bancarias no previstas en la licencia;
· incumplimiento de los requisitos leyes federales, así como las regulaciones del Banco de Rusia;
insatisfactorio situación financiera organización de crédito, su incumplimiento de sus obligaciones con los depositantes y acreedores.
121. Métodos e instrumentos de política monetaria y características de su aplicación en Rusia.
Los métodos de política monetaria son un conjunto de métodos y herramientas para influir en los sujetos de la política monetaria sobre el objeto de la política monetaria con el fin de lograr sus objetivos.
Los métodos utilizados para llevar a cabo la política monetaria cotidiana se denominan objetivos tácticos de política monetaria. Esta influencia se lleva a cabo utilizando herramientas adecuadas.
Se entiende por instrumento de política monetaria un medio, una forma de influir en el Banco Central como autoridad reguladora monetaria sobre los objetos de la política monetaria.
En el marco de la política monetaria se utilizan métodos directos e indirectos.
Los métodos directos tienen el carácter de medidas administrativas en forma de diversas directivas del Banco Central sobre el volumen de la oferta monetaria y los precios de mercado financiero. La implementación de estas medidas produce el efecto más rápido en términos de control por parte del Banco Central sobre el precio o el volumen máximo de depósitos y préstamos, especialmente en condiciones de crisis económica.
Los métodos indirectos de regulación de la esfera monetaria afectan el comportamiento de las entidades económicas que utilizan mecanismos de mercado. Naturalmente, la eficiencia de uso métodos indirectos está estrechamente relacionado con el nivel de desarrollo del mercado monetario.
En la práctica económica mundial, los bancos centrales utilizan los siguientes instrumentos principales de política monetaria:
Cambios en el coeficiente de reserva requerida o los llamados requisitos de reserva;
La política de tipos de interés del Banco Central, es decir, cambiar el mecanismo para que los bancos comerciales tomen prestado fondos del Banco Central o depositen fondos de los bancos comerciales en el Banco Central;
Transacciones con títulos públicos en el mercado abierto.
122. Ideas modernas sobre la esencia y funciones de un banco.
Es aconsejable considerar la esencia de un banco a nivel macro en relación con la economía en su conjunto, incluida toda la variedad de actividades reales de bancos específicos. Un banco es principalmente una empresa que produce un producto especial y específico. El banco, como empresa específica, produce un producto que es significativamente diferente del producto del sector. producción de materiales, produce no sólo una mercancía, sino un tipo especial de mercancía en forma de dinero, medio de pago. El dinero es una categoría reproductiva; El efectivo emitido por el banco como único monopolista en la masa total de entidades de reproducción sirve tanto a la esfera de la producción como a la distribución, al intercambio y al consumo.
La esencia del banco requiere la divulgación de su estructura. La estructura del banco no debe confundirse con la estructura del aparato de gestión bancaria. Bajo la estructura de un banco se entiende su estructura, lo que le da la oportunidad de funcionar como una empresa (institución) específica. En este sentido, la estructura de un banco incluye cuatro bloques obligatorios, sin los cuales no puede existir y desarrollarse.
El primer bloque incluye el capital bancario como capital específico, liberado del capital industrial y comercial, como capital que existe principalmente en forma prestada y sólo está en movimiento.
El segundo bloque cubre las actividades bancarias, que se diferencian de las actividades de otras empresas e instituciones por la naturaleza de su producto, que se convirtió en su ocupación principal (a diferencia de otras entidades que solo podían realizar operaciones bancarias individuales que no se convirtieron en su principal, negocio fundamental).
El tercer bloque está formado por un grupo especial de personas con conocimientos específicos en el campo de la banca y la gestión bancaria.
El cuarto bloque se puede llamar producción, porque incluye equipos bancarios, edificios, estructuras, medios de comunicación, información interna y externa y ciertos tipos de materiales de producción.
Teniendo en cuenta el análisis de las características específicas del banco, su fundación y estructura, un banco puede definirse como una empresa o institución monetaria que regula la rotación de pagos en efectivo y en forma no monetaria.
123. El sistema bancario de Rusia y sus características. desarrollo moderno. Factores macroeconómicos del desarrollo del sistema bancario.
El curso del desarrollo del sistema bancario está influenciado por una serie de factores macroeconómicos y políticos. Entre ellos se encuentran:
· grado de desarrollo de las relaciones mercancía-dinero;
público y orden económico, su propósito previsto y orientación social;
· base legislativa y actos;
· comprensión general de la esencia y el papel del banco en la economía.
El grado de desarrollo de las relaciones entre mercancías y dinero, el comercio y la circulación de dinero está determinado tanto por la escala como por el contenido de las actividades bancarias. La formación de una dinámica circulación de dinero y productos básicos, el desarrollo de los mercados nacionales y el comercio internacional son requisitos previos para el desarrollo del sistema bancario. La demanda de servicios bancarios aumenta y se expande a medida que aumenta la escala de producción y el intercambio entre los productores de materias primas. Las guerras, los desastres naturales y las crisis económicas prolongadas tienen un impacto negativo en el desarrollo del sistema bancario.
El orden social y económico afecta inevitablemente la naturaleza del sistema bancario. Si en una sociedad no se fomenta el ahorro y se da preferencia a la distribución en lugar del intercambio de mercancías, los bancos no recibirán impulsos para el desarrollo; además, en tales condiciones, las actividades de los bancos pueden verse restringidas. El desarrollo de los bancos también se ve influenciado por las prohibiciones de las autoridades locales. El lobby local puede influir en las decisiones sobre la apertura de sucursales de otros bancos, por ejemplo de las regiones vecinas.
Marco legislativo También tiene un impacto significativo en el desarrollo del sistema bancario. Algunos países prohíben determinadas operaciones bancarias. Así, en Estados Unidos está legalmente prohibido emitir garantías bancarias. En algunos países, los bancos no pueden contratar seguros. De acuerdo con la legislación de algunos países, los bancos centrales pueden participar ampliamente en el servicio de la economía.
Sin embargo, la legislación no sólo puede ser prohibitiva, sino, por el contrario, promover el desarrollo del sistema bancario. Así, en Rusia, a partir de 1987, se inició una reestructuración radical del sistema bancario, gran número bancos comerciales e instituciones no bancarias, ya que la política del gobierno hacia la economía de mercado requirió una reestructuración de todo el sistema bancario del país.
El desarrollo del sistema bancario está muy influenciado por ideas generales sobre la esencia y el papel del banco en la economía. En el sistema de distribución, el banco se percibe como parte del aparato administrativo estatal, un organismo de control y supervisión de las actividades de las empresas. Los bancos ocupan una posición diferente en las condiciones. economía de mercado. El sistema bancario adquiere un carácter de dos niveles, la propiedad de los bancos adquiere características adecuadas a la variedad de formas de propiedad en la economía, el sistema se vuelve más multilateral, adquiere características más completas y ofrece a la sociedad una gama más amplia de operaciones y servicios. .
El desarrollo del sistema bancario puede verse obstaculizado por factores como una presión fiscal excesiva sobre los beneficios bancarios, la falta de recursos suficientes para las operaciones bancarias activas, la falta de personal cualificado, etc. En los países con economías en transición, a menudo son estos factores los que no influyen permitir a los bancos tomar medidas más amplias en su desarrollo.
En cada estado hay un Banco Central, un organismo de regulación monetaria estatal de la economía, dotado del derecho de monopolizar la emisión de billetes, regular la circulación de dinero y controlar las actividades. instituciones de crédito, almacenamiento de reservas oficiales de oro y divisas.
EN diferentes paises Los bancos centrales se pueden llamar de diferentes maneras: estatales, nacionales, populares, etc. En varios países, estos bancos rinden cuentas directamente ante el parlamento o ante una comisión bancaria especial formada por el órgano legislativo del país.
Este organismo debe ser independiente, actuando en ocasiones como un cierto contrapeso a las acciones del gobierno, pero la independencia del Banco Central también debe tener sus propios límites objetivos, ya que la profundización de contradicciones fundamentales con el sistema de gobierno de la sociedad puede complicar la gestión. del país.
En la literatura occidental, las contradicciones que rodean las actividades del Banco Central se denominan cuadrilátero mágico. Los rincones son: el crecimiento económico, el problema del empleo, el coste del dinero y la balanza de pagos del país.
Los bancos centrales, por regla general, son jurídicamente independientes y no deben estar completamente subordinados al Estado, aunque sus actividades afectan parcialmente los intereses del propio Estado y de sectores de la economía. Las cuestiones de independencia del Banco Central son de fundamental importancia debido a la necesidad de distinguir entre finanzas públicas y recursos bancarios, es decir, restringiendo los derechos de los gobiernos a utilizar los fondos de estos bancos. Para llevar a cabo sus funciones, los bancos centrales utilizan una amplia gama de instrumentos económicos con cuya ayuda se lleva a cabo la política monetaria.
Disposiciones básicas sobre la organización. sistema monetario Rusia moderna formulado en la Constitución de la Federación de Rusia. La legislación de la Federación de Rusia establece que el Banco Central de la Federación de Rusia es entidad legal, un sujeto de propiedad federal con un estatus especial. Esta es una institución económicamente independiente que existe en ingresos propios. El Banco de Rusia no es responsable de las obligaciones del Estado, como el Estado no es responsable de las obligaciones del banco. El Banco Central de la Federación de Rusia desempeña las siguientes funciones:
1. Desarrolla e implementa una política estatal y monetaria unificada.
2. Regula la circulación de dinero.
3. Es monopolista en la emisión de efectivo.
4. Organiza las relaciones crediticias.
5. El Banco Central de la Federación de Rusia es el centro de liquidación del país.
6. El Banco Central de la Federación de Rusia es el organismo regulador de divisas.
7. El Banco Central de la Federación de Rusia establece reglas contables y de prioridad, el procedimiento para realizar operaciones para todos los bancos e instituciones de crédito. Licencia las actividades de bancos, instituciones de crédito y organizaciones de auditoría, se dedica a auditar el banco, registra la emisión de valores de bancos e instituciones de crédito, mantiene un registro de valores emitidos por ellos.
El Banco de Rusia utiliza las siguientes herramientas y métodos:
1. Definición tasas de interés sobre las transacciones realizadas.
2. Establecimiento de encajes para el depósito de fondos de las entidades de crédito.
3. Realizar operaciones de mercado abierto.
4. Refinanciar bancos y otorgar préstamos.
5. Realización de inversiones en divisas.
6. Establecer objetivos de precios.
7. Introducción de restricciones crediticias.
El Banco Central de la Federación de Rusia podrá establecer uno o más tipos de interés oficiales, teniendo en cuenta las condiciones específicas varios tipos transacciones o aplicar una política de tipos de interés sin fijar el tipo de interés oficial.
El sistema de refinanciación consiste en otorgar préstamos a bancos rusos y otras instituciones de crédito en plazos establecidos y dentro de los límites asignados por el límite.
