Cálculo del valor de los activos monetarios. Metodología para calcular y analizar los activos netos de una organización.

DEFINICIÓN

Activos netos caracterizan el valor real de la propiedad de cualquier empresa y son calculados por las siguientes personas jurídicas:

• Sociedades Anónimas (JSC),
• Sociedad de Responsabilidad Limitada (LLC),
• Empresas estatales, etc.

Fórmula activos netos permite evaluar la situación financiera de la empresa, su solvencia y el nivel de riesgo de insolvencia. La metodología para el cálculo del patrimonio neto está regulada por ley, siendo una herramienta para diagnosticar el riesgo de quiebra de las empresas.

Valor liquidativo

El valor liquidativo es la diferencia entre los activos y pasivos de una empresa. Con la fórmula del valor liquidativo, puede estimar fácilmente el monto de los activos reales de la organización.

Si analiza este indicador a lo largo del tiempo, es posible evaluar la situación financiera de la empresa y su solvencia. El valor de los activos netos es utilizado por documentos regulatorios regulados y actos legislativos con el fin de diagnosticar el riesgo de quiebra de empresas. Si la tasa de crecimiento de los activos netos cae, esto dará lugar a los siguientes eventos:

• Disminuir estabilidad financiera,
• Disminución del atractivo de la inversión.

Fórmula de activo neto

Los activos incluyen corrientes y activos no corrientes, excluida la deuda de los fundadores por aportes al capital autorizado y los costos de recompra de sus propias acciones.

Los pasivos consisten en pasivos a largo y corto plazo, excluyendo los ingresos diferidos. La fórmula de los activos netos es la siguiente ecuación:

NA = (A1 + A2 – Zuchr. – Sonido.acc.) – (P2 + P3 – Dbp)

Aquí NAV es la cantidad de activos netos;

A1 – la cantidad de activos no corrientes;

A2 – costo de los activos circulantes;

Zuchr. – deuda de los fundadores (aportaciones a la sociedad gestora);

Zva – costes (recompra de acciones propias);

P2 – el monto de los pasivos a largo plazo;

P3 – el monto de los pasivos a corto plazo;

Dbp – ingresos futuros.

La fórmula del activo neto, que se calcula según las líneas del balance, es la siguiente:

La fórmula del activo neto se calcula en las empresas para los siguientes fines:

• Evaluar solvencia y financiera. estado de la organización,
• Compare el monto de los activos netos con el monto capital autorizado.

Luego de evaluar los activos se evalúa la solvencia, que es la capacidad de la empresa para pagar sus obligaciones en tiempo y forma. En el proceso de evaluación de solvencia se realizan 2 actuaciones:

• Compare la cantidad de activos netos y el tamaño del capital autorizado,
• Se evalúan las tendencias de cambio.

Ejemplos de resolución de problemas

EJEMPLO 1

EJEMPLO 2

El concepto de patrimonio neto regula Código civil RF, definiéndolos como criterio de liquidez de una organización, independientemente de su forma jurídica. Los activos netos son la diferencia reflejada en el balance entre el valor de todos los tipos de propiedad de la institución (activos fijos y en efectivo, propiedad de la tierra etc.) y el monto de las obligaciones establecidas ( cuentas por pagar organización). En otras palabras, estos son los fondos de capital propio de cualquier empresa, es decir, entonces propiedad de capital, que quedará a disposición de la institución después del pago de todas las deudas contraídas con los acreedores y la venta de los activos inmobiliarios.

El cálculo del valor de los activos netos en el balance deberá realizarse anualmente durante la preparación y elaboración del informe anual. estados financieros. El valor calculado de los activos netos demuestra la real situación financiera empresas a la fecha actual. El monto de los activos netos en el balance general es la línea 3600 de la sección 3 del Estado de Cambios en el Capital.

Cómo calcular correctamente

El cálculo de los activos netos está regulado por el Ministerio de Finanzas de la Federación de Rusia mediante la Orden No. 84n del 28 de agosto de 2014, que define el concepto de activos netos: una fórmula. Su aplicación se extiende a los siguientes tipos Formas organizativas y jurídicas de las empresas:

• sociedades anónimas públicas y privadas;
• LLC - sociedad de responsabilidad limitada;
• DEMANDA y MUP;
• cooperativas de ahorro de producción y vivienda;
• asociaciones comerciales.

NA = (VAO + OJSC - ZU - ZVA) - (DO + KO - DBP).

Descifremos los términos principales que utiliza la fórmula para calcular el patrimonio neto:

• VAO - no corriente (JSC);
• OJSC - JSC actual;
• ZU - deudas de los fundadores con la institución por la adquisición de acciones en la sociedad gestora;
• ZBA - deuda por amortización propia valores(acciones);
• DO - pasivos a largo plazo;
• KO - pasivos a corto plazo;
• DBP es la rentabilidad esperada en periodos futuros.

La fórmula para los activos netos en el balance es la siguiente:

Sin embargo, no basta con calcular el importe de los activos netos en el balance de la organización. Estos datos deben estar documentados. El valor de los activos netos en el balance general, línea 3600, se ingresa en el "Informe sobre cambios de capital" (formulario según OKUD 0710003) después de su cálculo.

Todo procedimientos de liquidación deberá realizarse por escrito y certificarse mediante contabilidad. Deben registrarse en un formulario separado desarrollado por la empresa de forma independiente y consagrado en sus políticas contables.

Ejemplo de cálculo

Análisis de indicadores

Los activos netos deben calcularse para registrar la situación financiera actual de la empresa. Al estudiar su valor, los propietarios sacan conclusiones sobre la eficiencia y productividad del negocio y toman decisiones sobre nuevas inversiones o la retirada de sus dinero. Los activos netos en el balance general, línea 3600, demuestran a los propietarios cuán rentables son sus inversiones en efectivo y equidad instituciones.

Los activos netos son esenciales para analizar las actividades económicas y financieras. También se tienen en cuenta a la hora de pagar dividendos. Deben ser positivos y su indicador debe exceder el tamaño del capital autorizado. Cuando su valor crece, la dirección puede concluir que las ganancias de la organización están creciendo. Los activos netos negativos se pueden observar en el primer año de actividad de la empresa, el período más difícil para el funcionamiento, cuando los activos pueden disminuir y ser significativamente menores que el capital invertido. En el caso de que la empresa opere largo periodo tiempo, y el indicador de activo neto es negativo, esto indica que la organización está funcionando de manera ineficaz y las inversiones no son rentables.

Un aumento en los activos netos está asociado con un cambio en su valor (por ejemplo, revaluación de activos fijos) o con un cambio en el valor de los pasivos. Además, su aumento se debe a inversiones adicionales de los fundadores cuando se utiliza capital adicional.

Para evaluar la situación financiera de una organización durante un período de tiempo específico, es necesario ver el balance de la empresa durante un período determinado del informe, ya que contiene los principales indicadores numéricos de las actividades de la empresa, que son necesarios para cálculos precisos en el balance.

Además, para determinarlos, se desarrolló requisitos especiales, reflejado en Orden del Ministerio de Finanzas de Rusia No. 84N de 28 de agosto de 2014.

Los activos netos son cualquier propiedad, que sigue siendo propiedad de la organización después del cierre de todas las obligaciones existentes. En este sentido, el volumen de activos netos es uno de los principales valores para características financieras empresas.

El principal factor significativo. fondo de propiedad neto es que este número demuestra el beneficio financiero de la empresa, a partir del cual se calcula toda la deuda existente con acreedores y socios.

Este independencia financiera la empresa estaba regulada por la Comisión Federal y el Ministerio de Finanzas Federación Rusa que llevan a cabo actividades de supervisión sobre las actividades Banco Central RF.

Directrices de dichos organismos gubernamentales. fueron desarrollados específicamente para LLC. Sin embargo, debido a la falta de otro tipo de técnicas en documentos reglamentarios Estas directrices desarrolladas se aplican a empresas de cualquier forma de propiedad.

El valor más efectivo de los activos netos de una empresa se produce en el momento en que se establece dicho valor. Se utilizan para analizar:

• el éxito de la situación financiera de la empresa;
• la eficacia de la política elegida por la organización;
• seguridad del efectivo de la empresa;
• el costo de cada acción prescrito a los participantes en el proceso de negocio.

Dado que la importancia del balance de activos netos se equipara al desempeño de la organización en su conjunto, este indicador debe mantenerse constantemente en el nivel adecuado y se debe mostrar especial interés en él.

Estructura de activos netos

Indicador de activos netos determina la presencia de propiedad del propietario de la empresa, independientemente de sus actividades económicas.

Resulta que caracteriza la presencia de empresas financieras y de otro tipo después de realizar todos los pagos adeudados al Estado y a los particulares.

Por tanto, los activos netos se expresan como la diferencia entre la suma de todos los activos existentes de la empresa y sus deudas. Resulta que estas características directas forman la estructura básica de los activos netos.

Están formados por cadenas específicas. balance y reportar y se dividen en dos grupos:

• una categoría que consta de componentes de la propiedad del propietario que no están sujetos a rotación;
• Activos fijos que están en circulación constante durante todo el período de implementación. actividades de producción empresas.

• bienes no relacionados con activos financieros;
• recursos básicos;
• construcción sin terminar;
• inversiones monetarias que representan inversiones financieras con posterior obtención de beneficios;
• invertir fondos a largo plazo.

Siguiente grupo Los componentes para determinar los activos netos en el balance se encuentran en la siguiente sección del documento de informe principal.

• reservas, así como impuesto al valor agregado sobre los fondos adquiridos y pasivos de los deudores;
• invertir por un corto período de tiempo;
• Activos financieros y otros que se encuentren en circulación.

Incluido en los activos netos no incluir:

• gastos reales gastados en la compra de acciones de propiedad para su posterior liquidación o reexportación;
• Aportes de acciones impagos del accionista al capital fijo - capital.

La reducción de tamaño se produce debido a la existencia los siguientes pasivos:

• costo de la deuda a corto plazo;
• financiación para cubrir la deuda a largo plazo;
• deuda sobre préstamos existentes;
• ingresos impagos a inversores y accionistas;
• reservas de efectivo provenientes de las ganancias.

Dichos elementos también pueden incluir otros significados relacionados con fuentes financieras la empresa o su deuda con entidades de crédito.

Cálculo de activos netos

Para determinar el valor requerido, es necesario incluir en el cálculo. todos los activos disponibles, además de las cuentas por cobrar de los fundadores de la empresa y los pasivos. La excepción es todo tipo. apoyo del gobierno y otros tipos de asistencia gratuita.

Datos

Los activos netos están en la forma valor en libros de todos los bienes del propietario, que permanece con él después de regresar bienes materiales acreedores.

Cualquier valor necesario para calcular dicho indicador numérico se toma del balance para el período de tiempo real aplicado al cálculo.

Se debe prestar especial atención a las dos partes del balance porque en el cálculo se deben tener en cuenta casi todos los valores de cada parte.

La excepción es:

• dimensiones sumas de dinero, los cuales fueron aportados por los propietarios para ampliar el capital fijo, porque ya están previstos en otras líneas del documento;
• el importe total del capital y de las rentas recibidas, si aún no han sido distribuidas.

Estas excepciones aparecen en la Sección 3, Inventarios y Capital.

Los activos netos se calculan dos veces al año y todas las empresas los muestran en las líneas del balance en el Formulario No. 3, independientemente de su estado organizacional.

Fórmula

Para determinar es necesario utilizar fórmula existente:

línea (b) 1600 (o línea (b) 1100 + 1200) – falta de pago de los propietarios (línea (b) 1400 + línea (b) 1500) = activos netos, donde

la línea (b) es una línea del balance, línea (b) 1600 - activos que están en circulación y no en circulación, línea (b) 1400 - la deuda de los fundadores durante un largo período de tiempo, línea (b) 1500 - la deuda de los propietarios por un corto período de tiempo.

Además de los números de saldo, es posible uso de la información contable. Resulta que la esencia de este cálculo se expresará en la realización de cálculos utilizando indicadores que se indican en resultados contables específicos.

Entonces la fórmula tendrá siguiente vista:

línea (b) 1300 – saldo de deuda basado en el resultado (75) + deuda crediticia por resultado (98), donde

línea (b) 1300 - reservas y capital, saldo de deuda del resultado (75) - la deuda total de los inversores en el estado de capital fijo, deuda crediticia del resultado (98) - ganancia del tiempo venidero.

Ejemplo

Activos no involucrados en la facturación:

• el saldo de bienes materiales por valor de 1.500 rublos;
• inversiones en obras en construcción: 650.000 rublos;
• inversiones a corto plazo: 400.000 rublos.

En circulación:

• reservas financieras y no financieras: 200.000 rublos;
• deudas de los acreedores: 300.000 rublos, incluidas las cantidades no aportadas por los propietarios al capital total: 70.000 rublos;
• pasivo del balance.

Reservas y capital:

• estado capital fijo – 150.000 rublos;
• beneficio no distribuido – 1.000.000 de rublos.

Deudas de préstamos a largo plazo– 600.000 rublos.

Deuda a corto plazo:

• préstamos a corto plazo: 250.000 rublos;
• deudas con presupuesto estatal– 150.000 rublos;
• otros pagos obligatorios a corto plazo: 750.000 rublos.

Activos totales: 1500 + 650 000 + 400 000 + 200 000 + 300 000 = 1 550 000 rublos.

En este cálculo no se tienen en cuenta los impagos de los propietarios por un importe de 70.000 rublos.

Importe del pasivo: 600.000 + 250.000 + 150.000 + 750.000 = 1.750.000 rublos.

El inventario y el capital no se tienen en cuenta al calcular los pasivos.

Resulta que la cantidad de activos netos en el balance será igual a 1.750.000 – 1.550.000 = 200.000 rublos, que es promedio actividad económica empresas.

Línea contable

Todos los datos contenidos necesarios para los cálculos financieros en los estados financieros de la empresa, mostrado en equivalente monetario . En este caso, la información se acepta al final del período para el cual se elabora el informe.

Si es necesario determinar un indicador para otra fecha, se elaboran informes transitorios anuales, trimestrales o mensuales.

El monto de los activos netos se registra en la línea 3600 del formulario No. 3 “Informe sobre cambios en el activo fijo”. Si se obtiene un indicador negativo, este valor se toma entre paréntesis.

Si es menor que el capital autorizado

Si los activos netos durante el cálculo son negativos, entonces la entidad legal es necesario reducir el capital autorizado hasta que sea igual a los activos netos y registrar cambio de datos en el Registro Unificado Estatal de Personas Jurídicas.

Además, la empresa debe reducir los pagos a los empleados hasta que el valor de los activos netos supere los gastos planificados.

Hay que tener en cuenta que la legislación no prevé ninguna responsabilidad por las infracciones cometidas para reducir los activos netos en relación con el capital fijo.

Activos netos negativos

Un valor liquidativo negativo se produce cuando la empresa tiene una cantidad total de deuda mayor que su propiedad.

Resulta que una empresa que ha pagado todas las deudas a los acreedores y agencias gubernamentales, automáticamente se declara en quiebra.

En las organizaciones que han experimentado un resultado patrimonial neto negativo, se utiliza el término "escasez de propiedad" para representar la situación actual, que indica una disminución obligatoria en las características del capital fijo o el cese de las actividades productivas de la empresa.

Si el dueño tiene un período del informe Si los activos netos son inferiores a los establecidos por las normas federales sobre las actividades y el registro de organizaciones, es necesaria la liquidación.

La cantidad negativa resultante indica que la empresa depende directamente de sus deudas con los acreedores.

Evaluación de la solvencia de una empresa

El análisis de la viabilidad de la empresa asume la capacidad del propietario para producir a tiempo y en su totalidad. pagos obligatorios. Para evaluar la solvencia es necesario:

• comparar los activos netos con la cantidad de capital;
• Finalmente, analiza los cambios.

Un factor importante en la evaluación es la diferencia entre solvencia y solvencia, donde la capacidad de pagar los préstamos prestados demuestra la capacidad de la empresa para realizar pagos de préstamos obligatorios utilizando tipos de activos fácilmente comercializables.

La solvencia, a su vez, es un reflejo de la capacidad de cubrir las deudas existentes con la ayuda de fondos rápidamente realizables y difíciles de realizar, como equipos, bienes raíces, instalaciones de producción y similares. Todos estos elementos influyen en el desarrollo estable a largo plazo de la organización.

Estado autoridades fiscales También evaluar los estados financieros de las empresas y en la lista negra aquellas empresas cuyos activos netos son menores que sus activos fijos.

Los activos netos negativos o mínimos son el resultado de las pérdidas financieras máximas que ocurrieron en el período sobre el que se informa o en el anterior.

Al identificar dichas empresas, la Inspección del Servicio Fiscal Federal realiza un trabajo explicativo con los fundadores de la organización, donde se propone incrementar los activos netos. De lo contrario esto la empresa será declarada en quiebra y liquidada.

Aumento de los activos netos

A términos cortos para aumentar los activos netos, puede utilizar de las siguientes maneras:

1. Revaluar activos fijos. Legislación vigente Sólo se permite revaluar un cierto tipo de objetos idénticos. Esto significa que el propietario o los fundadores tienen todo derecho revalorizar la propiedad más valiosa. Sin embargo, al incrementar los activos netos de esta manera, es necesario evaluar anualmente el capital autorizado, lo que implica costos de tiempo adicionales para las actividades contables. Otra desventaja es que, junto con el valor de la propiedad, aumentará el monto del impuesto estatal sobre la misma.
2. . Así, el propietario puede entregar a su empresa diversos materiales y medios intangibles. La excepción es que si la participación de al menos uno de los propietarios no supera el 50%, entonces no se puede brindar esta asistencia.
3. Invertir en la propiedad de la organización.. Este tipo solo es posible para los fundadores de una LLC y puede proporcionarse en forma de dinero, valores y otros objetos de valor que tengan un equivalente en efectivo.
4. Reflejo de los fondos recibidos en la contabilidad de la cuenta 83 "Capital adicional". Por tanto, las inversiones de los propietarios en propiedades no modifican el volumen de sus participaciones en el capital fijo. De acuerdo con esto, no es necesario realizar acciones de inscripción en el Registro Unificado de Personas Jurídicas del Estado; basta con la decisión de los fundadores;
5. Realice un inventario de la propiedad o verifique el inventario, según cuyos resultados: cancele el exceso. Este tipo no requiere gastos extra. Pero de la cantidad cancelada recursos materiales se debe pagar el impuesto sobre la renta personal. Al mismo tiempo, nadie conoce el resultado final de la verificación y puede resultar que, en lugar de un exceso, haya deficiencias de valores que no es realista cancelar.
6. Deducción de insolvencias en un préstamo. este método Implica sumar deudas incobrables a las ganancias y no requiere costos innecesarios, tanto financieros como de tiempo. Para ello, es necesario emitir la orden correspondiente del propietario.
7. No descartes cuentas por cobrar cuyo plazo de prescripción haya expirado.

El control sobre los activos netos debe realizarse constantemente, ya que este indicador es prueba del éxito de las actividades de la empresa.

El procedimiento para determinar el valor liquidativo se presenta en este vídeo.

rublo, mil rublos, millones de rublos, mil millones de rublos

Explicación de la esencia del indicador del valor liquidativo.

Activos netos (equivalente en inglés Activos netos): la cantidad de activos menos los pasivos de la empresa. Este indicador le permite comprender aproximadamente el valor de la empresa en caso de su liquidación inmediata. Por supuesto que es real valor comercial Los activos individuales pueden estar subestimados o exagerados en comparación con valor en libros. Sin embargo, este indicador se utiliza si no hay acceso a los informes internos de la empresa.

Valor estándar del indicador del valor liquidativo:

Los prestamistas utilizan el indicador para evaluar aproximadamente su nivel de seguridad. Un valor de los activos netos igual a cero o inferior indicará un alto riesgo al otorgar préstamos a una empresa, porque en caso de quiebra no se cumplirán todas las demandas de las partes interesadas. Valor positivo alto (en relación con cantidad total activos) pueden considerarse normativos.

El cálculo de este indicador está regulado por Orden del Ministerio de Finanzas de Rusia de 28 de agosto de 2014 N 84n.

Instrucciones para resolver el problema de encontrar un indicador fuera de los límites estándar.

Reanudar el crecimiento de los activos netos sólo es posible en condiciones de reanudación de actividades rentables. La reserva para reducir costes y aumentar los ingresos se puede encontrar en todas las áreas de actividad de la empresa.

Fórmula de cálculo:

Activos netos = Activos – Pasivos corrientes – Pasivos a largo plazo – Cuentas por cobrar de los fundadores por contribuciones al capital autorizado + Ingresos diferidos que surgen en relación con la recepción gratuita de propiedad y ayuda estatal

Activos netos = Activos (excluyendo cuentas por cobrar de los fundadores por contribuciones al capital autorizado) – Pasivos (excluyendo ingresos diferidos que surgen en relación con la recepción gratuita de propiedades y asistencia gubernamental)

Notas:

1. Los activos y pasivos fuera de balance no se tienen en cuenta en el cálculo del activo neto.

2. Indicadores como "Ingresos diferidos derivados de la recepción gratuita de propiedades y asistencia gubernamental" y "Cuentas por cobrar de los fundadores por contribuciones al capital autorizado" generalmente no se reflejan en el balance de las empresas.

Ejemplo de cálculo:

Empresa OJSC "Web-Innovation-plus"

Unidad de medida: mil rublos.

Valor liquidativo (2016) = 1283 – 105 – 525 = 653 mil rublos.

Valor liquidativo (2015) = 1099 – 106 – 459 = 534 mil rublos.

La cantidad de activos netos está creciendo durante 2015-2016. de 534 mil rublos. hasta 653 mil rublos, lo que indica un aumento en el bienestar de los inversores y una mejor protección de los acreedores. Por tanto, la situación financiera de la empresa se vuelve más estable. OJSC "Web-Innovation-plus" debería seguir trabajando en la misma dirección.

Toda entidad comercial debe poder calcular el valor de los activos netos.

Los activos de una organización son todo lo que le pertenece (propiedades, inversiones, obligaciones de terceros para con ella), todo lo que genera ganancias y que puede convertirse en efectivo.

Junto con los bienes e inversiones especificados, la organización, durante su existencia, siempre tiene obligaciones con terceros. Los activos netos (también utilice el prefijo "neto", activos netos) son todo lo que quedará a disposición de la empresa después de que pague todos sus pasivos. Como sinónimo en la literatura económica y algunos fuentes normativas Se utiliza el término "fondos propios". En esencia, esto es lo que la organización debe a los empresarios, fundadores, en términos económicos, el llamado "precio del negocio", ya que los propietarios de la empresa en caso de liquidación o quiebra pueden contar con el pago. las deudas con ellos duran, después de que se paguen las obligaciones de la organización con otros acreedores.

Por otra parte, los fondos propios son garantía financiera cumplimiento por parte de la organización de obligaciones frente a terceros. En actividades socialmente significativas, los requisitos para la cantidad de capital social en el área relevante (por ejemplo, en banca, seguros) son muy altos.

Este concepto es extremadamente importante. aplicación práctica, en relación con lo cual este material está dedicado al estudio del algoritmo para evaluar el valor de los activos netos de LLC y JSC y al análisis de algunos casos importantes de aplicación en las actividades. En adelante, en el texto de la Ley Federal “Sobre Sociedades de Responsabilidad Limitada” del 08/02/1998 N 14-FZ se denominará “Ley Federal No. 14-FZ”, Ley Federal “Sobre Sociedades Anónimas” de fecha 26/12/1995 N 208-FZ - “Ley Federal No. 208-FZ” "

Tenga en cuenta que actualmente existe un único El procedimiento para determinar el valor de los activos netos., aprobado por Orden del Ministerio de Finanzas de la Federación de Rusia de 28 de agosto de 2014 N 84n (en adelante, el Procedimiento) para diversas formas organizativas y jurídicas de entidades jurídicas: JSC, LLC, empresas unitarias estatales y municipales, cooperativas de producción. , cooperativas de ahorro para vivienda, sociedades económicas, con excepción de las entidades de crédito y los fondos de inversión por acciones.

Nota. organización de crédito calcula bien establecido por el banco Rusia, tamaño fondos propios(capital).

Cómo calcular los activos netos

El valor liquidativo se determina como la diferencia entre el valor de los activos de la organización aceptados para el cálculo y el valor de sus pasivos aceptados para el cálculo.

Averigüemos qué excluimos al realizar los cálculos. En primer lugar, no tenemos en cuenta los objetos. contabilidad, tenido en cuenta en cuentas fuera de balance(por ejemplo, activos fijos arrendados, elementos de inventario aceptados para su custodia, garantía de obligaciones y pagos).

Para el cálculo de los activos, no aceptamos cuentas por cobrar de los fundadores (participantes, accionistas, propietarios, miembros) por contribuciones (aportaciones) al capital autorizado ( capital autorizado, fondo mutuo, capital social), para el pago de acciones.

Al calcular los pasivos, no aceptamos ingresos diferidos reconocidos por la organización en relación con la recepción de asistencia gubernamental, así como en relación con la recepción gratuita de propiedad.

Tenemos todo lo demás en cuenta a la hora de realizar los cálculos.

Realizamos cálculos basados ​​en datos contables. Para ello necesitamos un balance. Esto se desprende de la cláusula 7 del Procedimiento.

En su forma más simplificada, la fórmula para calcular el valor liquidativo se verá así:

NA = Activos por calcular - Pasivos por calcular

Utilizando lo dispuesto en el Procedimiento, así como la estructura del balance, obtenemos la siguiente fórmula detallada:

NA = (Sección I + Sección II - Deuda de la Sociedad Gestora) - (Sección IV + Sección V - Ingresos de BP) = = Sección III - Deuda de la Sociedad Gestora + Ingresos de BP,

donde NA es el valor de los activos netos;

Sección I* - resumen de la sección. I (activos no corrientes);
Sección II - resumen de la sección. II (activo circulante);

Sección III - resumen de la sección. III (capital y reservas);
Sección IV - resumen de la sección. IV (pasivos a largo plazo);
Sección V - resumen de la sección. V (pasivo corriente);
Deuda de la sociedad gestora - deuda de los fundadores por aportaciones al capital autorizado;
Ingresos de BP - ingresos diferidos ( saldo crediticio cuenta 98 ​​“Ingresos diferidos, subcuentas “Recibos gratuitos”, “Ayuda del Estado”).
(*referido a secciones del balance).

Las JSC deben evaluar el tamaño de los activos netos trimestralmente al final de cada trimestre, así como al final del año. Las LLC solo pueden realizar evaluaciones al final del año calendario.

¿Por qué calcular su patrimonio neto?

Razón 1. Ejercer control financiero sobre la situación.

El indicador se utiliza para controlar condición financiera, refleja la eficiencia del funcionamiento de una entidad económica.

En primer lugar, se calcula la relación entre los activos netos y el tamaño del capital autorizado (CA). Ambos indicadores son muy importantes entre sí. El valor de este último debería ser mayor. De lo contrario, la ley exige que se realicen ciertos cambios dentro de un período específico.

Así, el informe anual de la organización indica:

1) la dinámica de los cambios tanto en los activos netos como en el capital autorizado de JSC y LLC durante los últimos tres ejercicios financieros completados, incluido el año del informe, o, si la organización ha existido durante menos de tres años, para cada ejercicio financiero completado;

2) los resultados de un análisis de las razones y factores que, a juicio del único órgano ejecutivo de la empresa, el consejo de administración, llevaron a que se violara el ratio de indicadores;

3) una lista de medidas que se proponen implementar para corregir la situación.

Una característica especial para las JSC: deben realizar dicha evaluación de la proporción de indicadores trimestralmente al final de cada trimestre. Si los activos netos resultan ser inferiores al capital autorizado en más del 25 por ciento al final de los tres, seis, nueve o doce meses del año de informe siguiente al segundo o cada año de informe posterior, al final del cual el monto del capital autorizado resultó ser mayor, la JSC dos veces con una frecuencia de una vez al mes debe publicarse en los medios en los que se muestren datos sobre registro estatal personas jurídicas, notificación de una disminución en el valor de su patrimonio neto.

El acreedor de la empresa, si sus derechos de reclamación surgieron antes de la publicación del aviso especificado, a más tardar 30 días a partir de la fecha de la última publicación de dicho aviso, tiene derecho a exigir a la JSC el cumplimiento anticipado de la obligación correspondiente. , y si fuera imposible cumplirlo anticipadamente, extinción de la obligación e indemnización de las pérdidas correspondientes. Término plazo de prescripción para presentar una reclamación ante el tribunal es de seis meses a partir de la fecha de la última publicación de dicha notificación.

El tribunal tiene derecho a negarse a satisfacer tal reclamo del acreedor si se prueba:

1) dicha reducción no viola los derechos de los acreedores;

2) la garantía aportada para el correcto cumplimiento de la obligación correspondiente es suficiente.

El valor de los activos netos al final de dos ejercicios económicos consecutivos no puede ser inferior al Código Penal (cláusula 4 del artículo 30 de la Ley Federal No. 14-FZ, cláusula 6 del artículo 35 de la Ley Federal No. 208-FZ ). De lo contrario, a más tardar seis meses después de la finalización del período correspondiente ejercicio financiero Se debe tomar una de las siguientes decisiones:

1) sobre la reducción del capital autorizado de la empresa a un monto que no exceda el valor de sus activos netos;

2) sobre la liquidación de la empresa.

El Código Civil también brindó la oportunidad en este caso de tomar la ruta "inversa": aumentar los activos netos al tamaño del capital autorizado (cláusula 4 del artículo 90 del Código Civil de la Federación de Rusia, cláusula 4 del artículo 99 de el Código Civil de la Federación de Rusia).

Posibles formas de lograr tal aumento: introducir depósitos adicionales en la propiedad de la empresa, utilizar fondos prestados, cancelación de deudas incobrables, aumento de beneficios y reducción de pérdidas, revalorización, emisión de acciones. Cada uno de estos caminos tiene sus propias dificultades. Uso asistencia financiera aumenta el tamaño de los pasivos. El aumento de beneficios e ingresos está limitado por la falta de recursos y los mercados de ventas limitados, etc. Por el contrario, se puede tomar el camino de reducir costes y bajar el nivel de obligaciones. Esta reducción se puede lograr mediante su reestructuración (cambiando los calendarios de pago, aplazando los pagos, pagando parte de las deudas, lo que es posible, a su vez, si hay una cantidad suficiente de fondos disponibles que puedan utilizarse para cumplir con las obligaciones de la organización). Para estos fines, es posible, en particular, mejorar el trabajo en el cobro de cuentas por cobrar, incluyendo la organización, trabajo judicial con contrapartes, venta de deudas a terceros, realización de liquidaciones mutuas, etc.

Al mismo tiempo, vale la pena mencionar los llamados "activos imaginarios": para mejorar el rendimiento o por otras razones (errores técnicos, calificaciones insuficientes de las personas responsables), los activos que no deberían reflejarse se reflejan en los registros contables. allí en la fecha de la evaluación. Ese “capital social imaginario” no genera ganancias reales; sólo tiene “valor” en el papel. Qué ocultar, a veces esto se hace para lograr el cumplimiento de los indicadores. actividades financieras requisitos regulatorios de las organizaciones (por ejemplo, para llevar a cabo actividades en áreas autorizadas), para obtener fondos prestados, incluidos fondos de credito, para una especie de “ajuste” consecuencias fiscales para negocios.

Los factores que inflan artificialmente el valor de los activos netos incluyen, en particular, cuentas por cobrar poco realistas que deberían cancelarse (por ejemplo, el plazo de prescripción ha expirado, la contraparte ha dejado de existir sin sucesión), activos fijos inadecuados para su uso debido al desgaste. y roturas, o inadecuados por obsolescencia activos intangibles, así como inversiones en subsidiarias que realicen actividades no rentables, cuando el costo de dichas empresa subsidiaria debido a una falta de rentabilidad inferior al tamaño de las inversiones en él, etc.

Razón 2. Pago de dividendos

Como se establece en el inciso 1 del artículo 29 de la Ley Federal No. 14-FZ, una LLC no tiene derecho a tomar una decisión sobre la distribución de sus ganancias si, en el momento de tomar la decisión, el tamaño de sus activos netos es menor que su capital y fondo de reserva o llegará a serlo como resultado de tal decisión.

La ley establece restricciones similares para las JSC, que no tienen derecho a tomar una decisión (anunciar) sobre el pago de dividendos sobre acciones y pagar dividendos declarados si el día de dicha decisión / el día del pago, respectivamente, el tamaño de los activos netos de la JSC es menor que su capital autorizado y fondo de reserva, y el exceso sobre el valor nominal del valor de liquidación de los colocados acciones preferentes o serán menores que su tamaño como resultado de tal decisión/como resultado del pago de dividendos (cláusulas 1, 4, artículo 43 de la Ley Federal No. 208-FZ).

Razón 3. Para calcular el valor real de la acción.

El valor real de la acción de un participante de la LLC corresponde a la parte del valor de los activos netos proporcional al tamaño de su acción (cláusula 2 del artículo 14 de la Ley Federal No. 14-FZ).

¿En qué casos será necesario calcularlo?

En primer lugar, en caso de adquisición de una acción por la Sociedad a petición de su partícipe, cuando documentos constitutivos su enajenación a terceros está prohibida, y otros participantes se negaron a adquirirlo o, de acuerdo con la carta, es necesario obtener el consentimiento para la enajenación, pero no se recibió.

En segundo lugar, en los casos en que una empresa adquiere una acción a petición de su participante que votó en contra de la decisión de la junta general de comprometerse trato importante o sobre un aumento del capital autorizado, de conformidad con el apartado 1 del art. 19 Ley Federal No. 14-FZ, o que no participaron en la votación.

En los dos casos indicados, el plazo para el pago es de tres meses a partir de la fecha de ocurrencia de la obligación correspondiente, salvo que se especifique lo contrario en el contrato. Su tamaño se determina sobre la base de los estados financieros de la empresa correspondientes al último período de informe anterior al día de presentación de la solicitud correspondiente.

En tercer lugar, en los casos de exclusión de un participante, cuando su participación haya pasado a la LLC.

En cuarto lugar, cuando el consentimiento de los participantes de la LLC para transferir la acción a los herederos, sucesores legales, el comprador en subasta pública, los fundadores (participantes) de la liquidada entidad legal tener derechos reales sobre su propiedad o derechos de obligaciones en relación con esta persona jurídica.

En quinto lugar, en el caso de que un participante abandone la empresa (si el estatuto no contiene una prohibición correspondiente) enajenando su participación en la LLC.

En sexto lugar, en el caso de que la LLC pague a los acreedores de su participante el valor real de su participación a petición de los acreedores.

El pago se realiza a partir de la diferencia entre el valor de los activos netos de la empresa y el tamaño de su capital. Si dicha diferencia no fuera suficiente, se prescribe la obligación de reducir el capital autorizado en la cantidad faltante.

Razón 4. Aumento del capital autorizado

Una LLC puede aumentar su capital autorizado a expensas de su propiedad y (o) a expensas de contribuciones adicionales de sus participantes, y (o), si esto no está prohibido por sus estatutos, a expensas de contribuciones de terceros. aceptado en la empresa.

Si el aumento se produce a expensas de los bienes de su propiedad, no se puede prescindir de calcular el tamaño de los activos netos, ya que el inciso 2 del art. 18 La Ley Federal 14-FZ establece la regla: el monto por el cual se aumenta el capital autorizado a expensas de la propiedad de su propiedad no debe exceder la diferencia entre los activos netos de la LLC y el monto del capital autorizado y su reserva. financiar.

Una JSC puede aumentar su capital autorizado aumentando el valor nominal de las acciones o colocando acciones adicionales. Al mismo tiempo, se puede realizar un aumento mediante la colocación de acciones adicionales a expensas de su propiedad, y si se lleva a cabo aumentando el valor nominal de las acciones, entonces se lleva a cabo solo a expensas de la propiedad de la JSC. .

Para los casos de aumento del capital autorizado de una JSC a expensas de su propiedad, se ha establecido una regla similar a las reglas para una LLC: la cantidad en la que se aumenta el capital autorizado sociedad anónima a expensas de la propiedad de la sociedad anónima, no debe exceder la diferencia entre el tamaño de los activos netos y el monto del capital autorizado y su fondo de reserva (cláusula 5 del artículo 28 de la Ley Federal No. 208-FZ) .

Razón 5. Reducción del capital autorizado.

La Ley Federal No. 208-FZ establece para una JSC la posibilidad de reducir el capital autorizado, y también establece casos de su reducción obligatoria. En este caso, tampoco puede prescindir de los cálculos a los que está dedicado nuestro artículo.

En primer lugar, en este caso se debe observar la regla: la relación entre el monto en que se reduce el capital social y su tamaño antes de la reducción no puede ser menor que la relación entre los fondos recibidos por los accionistas y (o) el valor total del valores de renta variable adquiridos por ellos hasta el tamaño de los activos netos, cuyo costo se determina de acuerdo con sus datos contables a la fecha de presentación del informe del último trimestre anterior al trimestre durante el cual la junta directiva (consejo de supervisión) decidió convocar junta general accionistas cuyo orden del día contiene la cuestión de la reducción del capital autorizado (cláusula 3 del artículo 29 de la Ley Federal 208-FZ).

En segundo lugar, la ley prohíbe a una JSC tomar una decisión de reducción si, el día de su adopción, el tamaño de sus activos netos es menor que la suma de su capital autorizado, fondo de reserva y el exceso del valor de liquidación de la colocada. acciones preferentes sobre el valor nominal determinado por el estatuto o pasa a serlo como resultado de acciones realizadas de conformidad con las reglas del párrafo 3 del art. 29 Ley Federal No. 208-FZ pago de fondos y (o) enajenación de valores con grado de emisión.

Como puede ver, el cálculo de los activos netos es extremadamente importante en la vida de toda entidad comercial. Sus indicadores dan confiabilidad a la empresa, fortalecen su credibilidad en el mercado y amplían su capacidad de atraer recursos financieros, fortalecer la confianza en la solvencia y la sostenibilidad.

Utilizando las habilidades de cálculo analizadas en este artículo, una empresa puede responder rápidamente a las condiciones cambiantes, monitorear las tendencias negativas y superarlas con flexibilidad. Las decisiones de gestión se pueden tomar en condiciones de información completa, objetiva e integral sobre el valor de los activos netos y su dinámica. El deber de una sociedad anónima de facilitar a cualquier interesado acceso a información sobre el importe de su patrimonio neto está establecido por ley. Como sabemos, los participantes de LLC tienen derecho a recibir cualquier información sobre las actividades de la empresa, incluidos indicadores del valor de los activos netos. errores en la enajenación de una participación en el capital autorizado de la empresa;
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